A Norwegian concluiu sua reestruturação financeira sob a qual converteu sua dívida de 12,7 bilhões de NKr (US$ 1,27 bilhão) em patrimônio líquido, a fim de permitir acesso a 3 bilhões de NKr3 em auxílio estatal de salvação.

A empresa sem dinheiro havia embarcado no programa de conversão de dívida para atender aos critérios de razão patrimonial necessários para desbloquear a segunda e terceira parcelas de auxílio estatal. A empresa havia alertado anteriormente que ficaria sem dinheiro em maio sem garantir o restante do pacote de auxílios estatais.

Em comunicado divulgado nesta última segunda-feira (20) no mercado de ações, a Norwegian afirma ter firmado um contrato de facilidade a termo apoiado pelo Estado de NKr2,99 bilhões, organizado pelo DNB Bank.

“Agora que podemos acessar a garantia do empréstimo estatal, podemos continuar a transformar a empresa”, diz o executivo-chefe norueguês, Jacob Schram.

”No entanto, os próximos meses permanecerão desafiadores e com um alto grau de incerteza para o setor. A Norwegian ainda precisará colaborar estreitamente com vários credores, pois a empresa atualmente possui receitas limitadas.”

Após um período de rápida expansão e em meio a crescentes desafios financeiros, a Norwegian no final de 2018, embarcou em um grande programa de reestruturação. Notavelmente, reduziu a capacidade em um esforço para se concentrar em rotas lucrativas. A companhia, que registrou prejuízos líquidos nos últimos três anos, diz que estava a caminho de obter lucro líquido este ano antes da crise do coronavírus.

“Este tem sido um processo muito desafiador, com negociações paralelas e muitas partes móveis, com diálogo e negociações constantes há mais de dois meses”, diz o diretor financeiro norueguês Geir Karlsen.

“As negociações foram difíceis, mas construtivas, com contribuições significativas de todas as partes interessadas. São circunstâncias extraordinárias e temos experimentado um grau crescente de apoio e entendimento e estamos satisfeitos por termos alcançado esse marco”, completou.

A Norwegian diz que quase NKr9,1 bilhões de obrigações de arrendamento mercantil foram convertidos em aproximadamente 1,69 bilhão de ações de conversão a um preço de conversão de NKr 4,25 por ação e em bônus perpétuos, que são conversíveis em aproximadamente 445 milhões de novas ações.

Como parte das negociações, observa que a empresa e suas subsidiárias também concordaram com seus arrendadores individuais em entregar novamente três aeronaves antes das datas contratuais da entrega. 

Um adicional de NKr 3,6 bilhões de dívida em títulos foi convertido em aproximadamente 815 milhões de ações de conversão e bônus perpétuos.

Schram acrescenta: “Além de garantir que a empresa sobreviva a essa crise, nosso objetivo é que a Norwegian tenha uma posição forte no futuro setor aéreo, com uma direção e uma estratégia claras”.

A companhia aérea disse no mês passado que permanecerá em uma “fase de hibernação” – na qual 95% de sua frota está aterrada e apenas sete aeronaves operam apenas operações domésticas subsidiadas pelo Estado – até o segundo trimestre de 2021, quando uma rampa gradual up começará.

Ele não antecipa a retomada das “operações normais” até 2022, e a companhia aérea que surgir então operará menos aeronaves e uma rede “com direitos” focada nas rotas mais lucrativas.